О включении годовой (промежуточной) финансовой отчетности в состав ежеквартального отчета по ценным бумагам.

Мнение консультантов.

В случаях, указанных в пункте 4 статьи 30 Закона № 39-ФЗ, в том числе, в случае регистрации проспекта ценных бумаг, кредитная организация (за исключением кредитной организации с базовой лицензией) обязана раскрывать финансовую отчетность, составленную в соответствии с Международными стандартами финансовой отчетности, в составе ежеквартального отчета эмитента эмиссионных ценных бумаг за квартал, соответствующий дате ее составления. 

Ежеквартальный отчет эмитента эмиссионных ценных бумаг подлежит раскрытию путем опубликования на странице информационно-телекоммуникационной сети «Интернет» одного из информационных агентств, которые в установленном порядке уполномочены на проведение действий по раскрытию информации о ценных бумагах и об иных финансовых инструментах в сети Интернет.

Кредитная организация в форме публичного акционерного общества обязана обеспечить доступ любому заинтересованному лицу к информации, содержащейся в ежеквартальном отчете эмитента эмиссионных ценных бумаг, путем помещения копии ежеквартального отчета эмитента эмиссионных ценных бумаг по адресу постоянно действующего исполнительного органа кредитной организации.

Порядок представления в Банк России финансовой отчетности кредитными организациями с универсальной лицензией, не являющихся головными кредитными организациями банковской группы, но являющихся её участниками, не установлен.

Обоснование мнения консультантов.

В соответствии с пунктом 1 статьи 66.3 ГК РФ публичным обществом является акционерное общество, акции которого и ценные бумаги которого, конвертируемые в его акции, публично размещаются (путем открытой подписки) или публично обращаются на условиях, установленных законами о ценных бумагах. Правила о публичных обществах применяются также к акционерным обществам, устав и фирменное наименование которых содержат указание на то, что общество является публичным.

В пункте 1 статьи 97 ГК РФ закреплено право акционерного общества на публичное размещение (путем открытой подписки) акций и ценных бумаг, конвертируемых в его акции, которые могут публично обращаться на условиях, установленных законами о ценных бумагах, со дня внесения в единый государственный реестр юридических лиц сведений о фирменном наименовании общества, содержащем указание на то, что такое общество является публичным.

Согласно пункту 6 статьи 97 ГК РФ и пункту 1 статьи 92 Закона № 208-ФЗ «Об акционерных обществах» публичное акционерное общество обязано раскрывать публично следующую информацию:

годовой отчет общества, годовую бухгалтерскую (финансовую) отчетность;

проспект ценных бумаг общества в случаях, предусмотренных правовыми актами Российской Федерации;

сообщение о проведении общего собрания акционеров в порядке, предусмотренном настоящим Федеральным законом;

иные сведения, определяемые Банком России.

Обязательное раскрытие информации обществом, включая непубличное общество, в случае публичного размещения им облигаций или иных ценных бумаг осуществляется в объеме и порядке, которые установлены Банком России. Это определено пунктом 2 статьи 92 Закона № 208-ФЗ «Об акционерных обществах».

Отношения, возникающие при эмиссии и обращении эмиссионных ценных бумаг независимо от типа эмитента, регулируются Законом № 39-ФЗ.

В соответствии со статьей 30 указанного закона в случае регистрации проспекта ценных бумаг (проспекта эмиссии ценных бумаг, плана приватизации, зарегистрированного в качестве проспекта эмиссии ценных бумаг) эмитент обязан осуществлять раскрытие информации на рынке ценных бумаг[1] в форме (пункт 4):

1) ежеквартального отчета эмитента эмиссионных ценных бумаг (ежеквартальный отчет) (далее по тексту – ЕОЦБ);

2) консолидированной финансовой отчетности эмитента;

3) сообщений о существенных фактах.

Раскрытие указанной информации осуществляется эмитентом (пункт 4.1):

1) после начала размещения эмиссионных ценных бумаг либо, если это предусмотрено проспектом ценных бумаг, после его регистрации;

2) после регистрации проспекта ценных бумаг, не связанной с размещением таких ценных бумаг;

3) после вступления в силу решения о регистрации проспекта акций при приобретении эмитентом публичного статуса.

Погашение акций, в отношении которых осуществлена регистрация проспекта ценных бумаг, в результате их конвертации в акции с большей или меньшей номинальной стоимостью, в том числе в связи с их консолидацией или дроблением, не влечет за собой прекращение обязанности осуществлять раскрытие информации, предусмотренной настоящей статьей (пункт 5 статьи 30 Закона № 39-ФЗ).

Консолидированная финансовая отчетность эмитента составляется в соответствии с требованиями федеральных законов и иных нормативных правовых актов Российской Федерации. Годовая консолидированная финансовая отчетность эмитента за последний завершенный отчетный год вместе с аудиторским заключением в отношении такой отчетности раскрывается в течение трех дней, следующих за датой составления аудиторского заключения, но не позднее 120 дней после даты окончания указанного отчетного года, а промежуточная консолидированная финансовая отчетность эмитента - в течение трех дней после даты ее составления, но не позднее 60 дней после даты окончания отчетного периода, за который она составлена (пункт 12 статьи 30 Закона № 39-ФЗ).

Общие требования к составлению, представлению и раскрытию консолидированной финансовой отчетности юридическим лицом, созданным в соответствии с законодательством Российской Федерации, установлены Законом № 208-ФЗ, в соответствии с частью 2 статьи 1 которого под консолидированной финансовой отчетностью понимается систематизированная информация, отражающая финансовое положение, финансовые результаты деятельности и изменения финансового положения организации, которая вместе с другими организациями и (или) иностранными организациями в соответствии с Международными стандартами финансовой отчетности (далее по тексту - МСФО) определяется как группа.

Согласно Приложению А к МСФО (IFRS) 10 группой являются материнская организация и ее дочерние организации. В соответствии с подпунктом «а» пункта 2 данного стандарта организация (материнская организация), которая контролирует одну или несколько других организаций (дочерние организации), должна представлять консолидированную финансовую отчетность.

Вместе с тем, пунктом 5 статьи 2 Закона № 208-ФЗ определено применение настоящего закона при составлении, представлении и раскрытии финансовой отчетности организациями, которые не создают группу, указанную в части 2 статьи 1 настоящего Федерального закона (за исключением банков с базовой лицензией). В наименовании такой финансовой отчетности слово «консолидированная» не используется.

Действие Закона № 208-ФЗ распространяется, в том числе, на (часть 1 статьи 2):

- кредитные организации (пункт 1);

- на иные организации, ценные бумаги которых допущены к организованным торгам путем их включения в котировальный список, за исключением специализированных обществ и ипотечных агентов (пункт 8).

Таким образом, по совокупности норм подпункта 2 пункта 4 статьи 30 Закона № 39-ФЗ, частей 1 и 5 статьи 2 Закона № 208-ФЗ кредитная организация (за исключением кредитной организации с базовой лицензией) обязана раскрывать финансовую отчетность в соответствии с МСФО, в том числе, в случае регистрации проспекта ценных бумаг.

Наша позиция подтверждается решением Арбитражного суда Уральского округа  (Постановление от 20.07.2016г. № Ф09-7559/16 по делу № А60-54374/2015), в котором суд подтвердил наличие обязанности у общества по раскрытию информации в форме консолидированной финансовой отчетности с момента регистрации проспектов ценных бумаг, подчеркнув, что наличие у общества подконтрольных ему организаций является самостоятельным основанием для возникновения у общества указанной обязанности. Довод общества о том, что оно само является подконтрольной организацией, а консолидированную финансовую отчетность представляет материнское предприятие, отклонен судом как не имеющий правового значения для рассмотрения спора.

Эмитент может быть освобожден от обязанности осуществлять раскрытие информации в соответствии со статьей 30 Закона № 39-ФЗ, либо вправе осуществлять раскрытие и (или) предоставление информации, подлежащей раскрытию,  в ограниченных составе и (или) объеме, в случаях, указанных в статье 30.1 Закона № 39-ФЗ[2].

Перечень информации, подлежащей  включению в ЕОЦБ, определен в пунктах 6 и 7 статьи 30 Закона № 39-ФЗ. Так в состав ЕОЦБ за первый квартал включаются (пункт 6):

1) бухгалтерская (финансовая) отчетность эмитента за последний завершенный отчетный год с приложением аудиторского заключения в отношении такой отчетности;

2) промежуточная бухгалтерская (финансовая) отчетность эмитента за завершенный отчетный период, состоящий из трех месяцев отчетного года.

В состав ЕОЦБ за второй и третий кварталы включается промежуточная бухгалтерская (финансовая) отчетность эмитента за завершенные отчетные периоды, состоящие из шести и девяти месяцев отчетного года соответственно.

В состав ежеквартального отчета за четвертый квартал бухгалтерская (финансовая) отчетность эмитента не включается (пункт 7).

Кроме того, пунктом 9 статьи 30 Закона № 39-ФЗ установлено, что помимо информации, предусмотренной пунктами 6 – 8 настоящей статьи, ЕОЦБ должен также содержать иную информацию, определенную нормативными актами Банка России.

В соответствии с пунктом 26 статьи 30 Закона № 39-ФЗ состав и объем информации, порядок и сроки ее раскрытия и предоставления на рынке ценных бумаг определен Банком России в Положении № 454-П, согласно пункту 10.8 (раздел IV) которого ЕОЦБ составляется по форме согласно приложению 3 к данному положению.

Приложением 3 к Положению № 454-П предусмотрен следующий состав ЕОЦБ:

- Часть А. Титульный лист;

- Часть Б. Содержание, которое в свою очередь,  в числе прочего, включает:

Раздел VII. Бухгалтерская (финансовая) отчетность эмитента и иная финансовая информация, в том числе:

7.1. Годовая бухгалтерская (финансовая) отчетность эмитента.

Указывается состав годовой бухгалтерской (финансовой) отчетности эмитента, прилагаемой к ЕОЦБ:

а) годовая бухгалтерская (финансовая) отчетность эмитента за последний завершенный отчетный год, составленная в соответствии с требованиями законодательства Российской Федерации, с приложенным аудиторским заключением в отношении указанной бухгалтерской (финансовой) отчетности. Годовая бухгалтерская (финансовая) отчетность эмитента за последний завершенный отчетный год с приложенным аудиторским заключением включается в состав ежеквартального отчета эмитента за первый квартал. В случае если в соответствии с законодательством Российской Федерации об аудиторской деятельности бухгалтерская (финансовая) отчетность эмитента, прилагаемая к ежеквартальному отчету, не подлежит обязательному аудиту, указывается на это обстоятельство;

б) при наличии у эмитента годовой финансовой отчетности, составленной в соответствии с МСФО либо иными, отличными от МСФО, международно признанными правилами, дополнительно прилагается такая финансовая отчетность эмитента, а если в отношении нее проведен аудит - вместе с соответствующим аудиторским заключением, на русском языке за период, предусмотренный подпунктом «а» настоящего пункта. При этом отдельно указываются стандарты (правила), в соответствии с которыми составлена такая годовая финансовая отчетность. Указанная годовая финансовая отчетность включается в состав ежеквартального отчета эмитента за квартал, соответствующий дате ее составления;

7.2. Промежуточная бухгалтерская (финансовая) отчетность эмитента.

Указывается состав промежуточной бухгалтерской (финансовой) отчетности эмитента, прилагаемой к ЕОЦБ:

а) промежуточная бухгалтерская (финансовая) отчетность эмитента за отчетный период, состоящий из трех, шести или девяти месяцев текущего года, составленная в соответствии с требованиями законодательства Российской Федерации, а если в отношении нее проведен аудит - вместе с соответствующим аудиторским заключением. Промежуточная бухгалтерская (финансовая) отчетность эмитента за отчетный период, состоящий из трех месяцев текущего года, включается в состав ежеквартального отчета эмитента за первый квартал, а за отчетные периоды, состоящие из шести и девяти месяцев текущего года, - в состав ежеквартальных отчетов эмитента за второй и третий кварталы соответственно. В состав ежеквартального отчета за четвертый квартал промежуточная бухгалтерская (финансовая) отчетность эмитента не включается;

б) при наличии у эмитента промежуточной финансовой отчетности, составленной в соответствии с МСФО либо иными, отличными от МСФО, международно признанными правилами, дополнительно прилагается такая промежуточная финансовая отчетность эмитента, а если в отношении нее проведен аудит - вместе с соответствующим аудиторским заключением на русском языке за последний завершенный отчетный период, состоящий из трех, шести или девяти месяцев текущего года. При этом отдельно указываются стандарты (правила), в соответствии с которыми составлена такая промежуточная финансовая отчетность. Указанная промежуточная финансовая отчетность включается в состав ежеквартального отчета эмитента за квартал, соответствующий дате ее составления.

7.3. Консолидированная финансовая отчетность эмитента.

Под консолидированной финансовой отчетностью эмитента в целях Положения № 454-П понимается консолидированная финансовая отчетность группы организаций, которую эмитент обязан составлять как лицо, контролирующее организации, входящие в указанную группу, или по иным основаниям и в порядке, которые предусмотрены федеральными законами (пункт 2.15 Положения № 454-П).

Указывается состав консолидированной финансовой отчетности эмитента, прилагаемой к ЕОЦБ.

Консолидированная финансовая отчетность эмитента составляется в соответствии с требованиями Закона № 208-ФЗ, других федеральных законов и иных нормативных правовых актов Российской Федерации (пункт 67.1 Положения № 454-П).

В пункте 10.10 (глава 10 раздела IV) Положения № 454-П указана информация, которая может не включаться в ЕОЦБ в случае, если ценные бумаги эмитента не допущены к организованным торгам и эмитент не является организацией, предоставившей обеспечение по облигациям другого эмитента, которые допущены к организованным торгам. Бухгалтерская (финансовая) отчетность эмитента и иная финансовая информация (раздел VII ЕОЦБ) в пункте 10.10 Положения № 454-П не поименованы.

Таким образом, финансовая отчетность эмитента включается в ЕОЦБ в составе бухгалтерской (финансовой) отчетности (пункты 7.1 и 7.2 раздела VII части Б ЕОЦБ). При этом, если эмитент не является лицом, контролирующим организации, входящие в группу, он не включает в состав ЕОЦБ консолидированную финансовую отчетность группы (пункт 7.3 раздела VII части Б ЕОЦБ).

В соответствии с частями 1 и 2 статьи 7 Закона № 208-ФЗ годовая консолидированная финансовая отчетность подлежит раскрытию, под которым понимается  размещение указанной отчетности в информационных системах общего пользования или опубликование в средствах массовой информации, доступных для заинтересованных в ней лиц, и (или) проведение в отношении указанной отчетности иных действий, обеспечивающих ее доступность для всех заинтересованных в ней лиц независимо от целей получения данной отчетности по процедуре, гарантирующей ее нахождение и получение.

Кроме того, кредитные организации раскрывают также промежуточную консолидированную финансовую отчетность (часть 1 статьи 7 Закона № 208-ФЗ).

При раскрытии консолидированной финансовой отчетности путем размещения в информационных системах общего пользования она должна быть доступна для заинтересованных в ней лиц вместе с аудиторским заключением о ней либо иным документом, составляемым по результатам проверки промежуточной консолидированной финансовой отчетности в соответствии со стандартами аудиторской деятельности, в течение трех лет с даты ее размещения (часть 4 статьи 7 Закона № 208-ФЗ)[3].

Надзор за представлением и раскрытием консолидированной финансовой отчетности кредитными организациями осуществляет Банк России (статья 6 Закона № 208-ФЗ).

Главой 2 (раздел I) Положения № 454-П установлены требования к раскрытию информации эмитентами ценных бумаг путем ее опубликования в информационных ресурсах:

- обновляемых в режиме реального времени и предоставляемых информационными агентствами (лента новостей), которые в установленном порядке уполномочены на проведение действий по раскрытию информации о ценных бумагах и об иных финансовых инструментах (далее по тексту - распространитель информации на рынке ценных бумаг) (пункт 2.2);

-  информационно-телекоммуникационной сети «Интернет» (далее по тексту - сеть Интернет) на  странице, предоставляемой одним из распространителей информации на рынке ценных бумаг (далее по тексту - страница в сети Интернет) (пункт 2.5).

Порядок раскрытия информации в форме ЕОЦБ определен главой 11 раздела IV Положения 454-П, в соответствии с пунктом 11.1 которой в срок не более 45 дней с даты окончания соответствующего квартала эмитент обязан опубликовать текст ЕОЦБ в сети Интернет. Текст ЕОЦБ должен быть доступен на странице в сети Интернет в течение не менее пяти лет с даты истечения срока, установленного настоящим Положением для его опубликования в сети Интернет, а если он опубликован в сети Интернет после истечения такого срока - с даты его опубликования в сети Интернет.

ЕОЦБ подлежит обязательному раскрытию публичными акционерными обществами в соответствии с требованиями раздела IV Положения № 454-П (пункт 69.3 главы 69 раздела VII Положения № 454-П).

В случае если эмитент не раскрывает какую-либо информацию, раскрытие которой требуется в соответствии с законодательством Российской Федерации и Положением №454-П, эмитент должен указать основание, в силу которого такая информация эмитентом не раскрывается. Отсутствие информации, подлежащей раскрытию в соответствии с настоящим Положением, без достаточных на то оснований является основанием для привлечения эмитента к ответственности, а также для установления ограничений на обращение ценных бумаг в соответствии с законодательством Российской Федерации (пункт 2.13 главы 2 раздела I Положения № 454-П).

Раскрытие информации, осуществленное третьими лицами, не освобождает эмитента от обязательств по ее раскрытию в соответствии с требованиями настоящего Положения (абзац 2 пункта 2.10 главы 2 раздела I Положения № 454-П).

Кроме того, в соответствии с пунктом 2.8 (глава 2 раздела I) Положения № 454-П эмитент обязан обеспечить доступ любому заинтересованному лицу к информации, содержащейся в том числе в ЕОЦБ, консолидированной финансовой отчетности, иных документах, обязательное раскрытие которых предусмотрено разделами II, VII и VIII настоящего Положения, путем помещения их копий по адресу (в месте нахождения) постоянно действующего исполнительного органа эмитента, по которому осуществляется связь с эмитентом, указанному в едином государственном реестре юридических лиц.

Таким образом, ЕОЦБ подлежит раскрытию эмитентом путем опубликования на странице в сети Интернет одного из информационных агентств, которые в установленном порядке уполномочены на проведение действий по раскрытию информации о ценных бумагах и об иных финансовых инструментах в сети Интернет (по пункту 2.5 главы 2 раздела I и пункту 11.1 главы 11 раздела IV Положения № 454-П).

Также эмитент – публичное акционерное общество обязан обеспечить доступ любому заинтересованному лицу к информации, содержащейся в ЕОЦБ, путем помещения копии ЕОЦБ по адресу постоянно действующего исполнительного органа эмитента (по пункту 2.8 главы 2 раздела I и пункту 69.3 главы 69 раздела VII Положения № 454-П).

Кроме того, в соответствии со статьей 4 Закона № 208-ФЗ участникам (акционерам, учредителям) или собственникам имущества организации представляется:

- годовая консолидированная финансовая отчетность. Указанная отчетность, за исключением отчетности организаций, указанных в пунктах 6 - 8 части 1 статьи 2 настоящего Федерального закона, если иное не предусмотрено частью 7.1[4] настоящей статьи, также представляется в Банк России (часть 1);

- промежуточная консолидированная финансовая отчетность, если такое представление предусмотрено ее учредительными документами. Указанная отчетность, за исключением отчетности организаций, указанных в пунктах 6 - 8 части 1 статьи 2 настоящего Федерального закона, если иное не предусмотрено частью 7.1 настоящей статьи, также представляется в Банк России в случаях, установленных Банком России (часть 2).

Годовая и промежуточная консолидированная финансовая отчетность представляются участникам (акционерам, учредителям) или собственникам имущества организации в порядке, определяемом учредительными документами организации (часть 3 статьи 4 Закона № 208-ФЗ).

Исходя из приведенных норм, кредитная организация, не являющаяся материнской организацией, контролирующей одну или несколько других организаций (дочерние организации), представляет финансовую отчетность своим участникам (акционерам) в виде годовой финансовой отчетности, а также в виде промежуточной финансовой отчетности, если такое представление предусмотрено ее учредительными документами, в порядке, определяемом учредительными документами кредитной организации.

Согласно пункту 5 статьи 4 Закона № 208-ФЗ представление годовой и промежуточной консолидированной финансовой отчетности организациями в Банк России осуществляется в порядке, определенном Банком России в Указании № 3580-У.

Указание № 3580-У согласно преамбуле регулирует порядок представления в Банк России финансовой отчетности кредитными организациями, не являющимися головными кредитными организациями банковской группы и участниками банковской группы. Соответственно, на кредитные организации, не являющиеся головными кредитными организациями банковской группы, но являющиеся ее участниками, Указание № 3580-У не распространяется.

Порядок представления в Банк России финансовой отчетности кредитными организациями с универсальной лицензией, не являющихся головными кредитными организациями банковской группы, но являющихся ее участниками, не установлен. Поэтому отсутствует требование о представлении в Банк России и опубликовании годовой (промежуточной) финансовой отчетности участниками банковских групп, о чем и изложено в Письме  Банка России от 03.08.2018г. № 41-3-3-2/615.

Документы и литература.

1.             ГК РФ - Гражданский кодекс Российской Федерации (ч.I) от 30.11.1994г. № 51-ФЗ,  (ч.II) от 26.01.1996г. № 14-ФЗ, (ч. III) от 26.11.2001г. № 146-ФЗ, (ч. IV) от 18.12.2006г. № 230-ФЗ;

2.             Закон № 208-ФЗ – Федеральный закон Российской Федерации от 27.07.2010г. № 208-ФЗ «О консолидированной финансовой отчетности»;

3.             Закон № 208-ФЗ «Об акционерных обществах» - Федеральный закон Российской Федерации от 26.12.1995г. № 208-ФЗ «Об акционерных обществах»;

4.        Закон № 39-ФЗ – Федеральный закон Российской Федерации от 22.04.1996г. № 39-ФЗ «О рынке ценных бумаг»;

Постановление № 37 – Постановление Правительства РФ от 20.01.2018г. № 37 «Об особенностях раскрытия информации, подлежащей раскрытию в соответствии с требованиями Федерального закона «О рынке ценных бумаг»;

5.             Положение № 454-П – Положение Банка России от 30.12.2014г. № 454-П «О раскрытии информации эмитентами эмиссионных ценных бумаг»;

6.             Указание № 3580-У – Указание Банка России от 02.03.2015г. № 3580-У «О представлении кредитными организациями финансовой отчетности».

Ответы на самые интересные вопросы на нашем телеграм-канале knk_banki