Главная / Консультации / Банковский аудит / Департамент банковского аудита о признании убытка по операциям РЕПО уменьшающим доходы по операциям с ценными бумагами

Департамент банковского аудита о признании убытка по операциям РЕПО уменьшающим доходы по операциям с ценными бумагами

Ответы на самые интересные вопросы на нашем телеграм-канале knk_banki

07.06.2013

Вопрос

Банк, профессиональный участник рынка ценных бумаг, осуществляет в рамках договоров брокерского обслуживания и доверительного управления сделки РЕПО с ценными бумагами, обращающимися на ОРЦБ, в интересах физического лица.
Налоговая база по НДФЛ от операций РЕПО определяется в соответствии с п. 6. ст. 214.3 НК РФ как доходы в виде процентов по займам, полученные в налоговом периоде по совокупности операций РЕПО, уменьшенные на величину расходов в виде процентов по займам, уплаченных в налоговом периоде по совокупности операций РЕПО. В соответствии с абзацем шестым п. 6 ст. 214.3 НК РФ убыток по операциям РЕПО принимается в уменьшение доходов по операциям с ценными бумагами, обращающимися на организованном рынке ценных бумаг.
В связи с этим Банк просит дать разъяснения по следующему вопросу: если убыток по операциям РЕПО уменьшает доходы по операциям с ценными бумагами, обращающимися на ОРЦБ, то означает ли это, что он, как следствие, увеличивает убыток от операций с такими ценными бумагами, и может быть учтен налогоплательщиком - физическим лицом в порядке, определенном п.16 ст. 214.1 НК РФ и ст.220.1 НК РФ (перенесен на будущие периоды).

Ответ

Мнение консультантов.

Консультанты считают, что убыток по операциям РЕПО увеличивает убыток от операций с ценными бумагами, обращающимися на организованном рынке ценных бумаг, но только в части, пропорциональной соотношению стоимости ценных бумаг, являющихся объектом операций РЕПО, обращающихся на организованном рынке ценных бумаг, в общей стоимости ценных бумаг, являющихся объектом операций РЕПО, в том числе - в тех случаях, когда расходы по операциям с ценными бумагами превышают доходы от операций с ценными бумагами, поскольку такой убыток дополнительно уменьшает величину доходов от операций с ценными бумагами. Определенный таким образом убыток от операций с ценными бумагами может быть учтен налогоплательщиком - физическим лицом в порядке, определенном пунктом 6 статьи 214.1 НК РФ и статьи 220.1 НК РФ (перенесен на будущие периоды).

Обоснование мнения консультантов.

Как справедливо отмечено Банком в тексте вопроса «В соответствии с абзацем шестым п. 6 ст. 214.3 НК РФ убыток по операциям РЕПО принимается в уменьшение доходов по операциям с ценными бумагами, обращающимися на организованном рынке ценных бумаг».

Однако законодатель установил, что «Убыток по операциям РЕПО принимается в уменьшение доходов по операциям с ценными бумагами, обращающимися на организованном рынке ценных бумаг, а также с ценными бумагами, не обращающимися на организованном рынке ценных бумаг, в пропорции, рассчитанной как соотношение стоимости ценных бумаг, являющихся объектом операций РЕПО, обращающихся на организованном рынке ценных бумаг, и стоимости ценных бумаг, являющихся объектом операций РЕПО, не обращающихся на организованном рынке ценных бумаг, в общей стоимости ценных бумаг, являющихся объектом операций РЕПО» (абзац шестой пункта 6 статьи 214.1 НК РФ).

Иными словами, в уменьшение доходов по операциям с ценными бумагами принимается не весь убыток от операций РЕПО, а только его часть, зависящая от соотношения стоимости обращающихся/не обращающихся на организованном рынке ценных бумаг, являющихся объектом операций РЕПО, в общей стоимости ценных бумаг, с которыми осуществлялись операции РЕПО.

Толкование понятия «убыток» по операциям РЕПО приведено в последнем абзаце пункта 3 статьи 214.3 НК РФ, в целях которой «убытком признается отрицательный финансовый результат, определяемый в соответствии с пунктом 12 статьи 214.1 настоящего Кодекса». В свою очередь, в пункте 12 статьи 214.1 НК РФ говорится о том, что «В целях настоящей статьи финансовый результат по операциям с ценными бумагами и по операциям с финансовыми инструментами срочных сделок определяется как доходы от операций за вычетом соответствующих расходов, указанных в пункте 10 настоящей статьи».

Таким образом, убыток от операций РЕПО можно отобразить формулой:

У («-ФР») = Д - Р, где

У - убыток;

«-ФР» - отрицательный финансовый результат;

Д - доходы по операциям РЕПО;

Р - расходы по операциям РЕПО,

в тех случаях, когда Р > Д.

Это следует и из положений пункта 6 статьи 214.3 НК РФ, согласно которому если величина расходов в виде процентов по займам, уплаченных в налоговом периоде по совокупности операций РЕПО[1], а также в виде биржевых, брокерских и депозитарных комиссий, связанных с совершением операций РЕПО, превышает величину доходов[2], указанных в настоящем пункте, налоговая база по операциям РЕПО в соответствующем налоговом периоде признается равной нулю, а «Сумма превышения расходов признается убытком налогоплательщика по операциям РЕПО[3]».

Из приведенных выше положений видно, что налоговое законодательство оперирует такими понятиями, как доходы, расходы, финансовый результат, убыток и налоговая база. При этом понятия доходы и расходы фактически являются исходными данными для определения финансового результата, убытка и налоговой базы.

В рассматриваемой ситуации ключевыми являются доходы по операциям с ценными бумагами и убыток по операциям РЕПО, который, как указано выше, принимается в установленном статьей 214.3 НК РФ порядке в уменьшение именно доходов по операциям с ценными бумагами, а не финансового результата или налоговой базы.

Согласно пунктам 7 и 8 статьи 214.1 НК РФ доходами по операциям с ценными бумагами признаются доходы от реализации (погашения) ценных бумаг, полученные в налоговом периоде, а также:

доходы в виде процента (купона, дисконта), полученные в налоговом периоде по ценным бумагам, если иное не предусмотрено статьей 214.1 НК РФ;
доходы по операциям с базисным активом финансовых инструментов срочных сделок, если базисным активом являются ценные бумаги.

На основании изложенного консультанты считают правомерным предположение Банка о том, что убыток по операциям РЕПО увеличивает убыток от операций с ценными бумагами в тех случаях, когда расходы по операциям с ценными бумагами превышают доходы от операций с ценными бумагами, поскольку убыток по операциям РЕПО дополнительно уменьшает величину доходов от операций с ценными бумагами:

	Операции с ценными бумагами (ед.)	Операции РЕПО (ед.)	Совокупность операций с ценными бумагами и операций РЕПО (ед.)
Доходы	100	55
Расходы	112	63
Убыток	12	8	20 {(100 - 8) - 112} или (12 + 8)

На основании пункта 16 статьи 214.1 «Налогоплательщики, получившие убытки в предыдущих налоговых периодах по операциям с ценными бумагами, обращающимися на организованном рынке ценных бумаг, от операций с финансовыми инструментами срочных сделок, обращающимися на организованном рынке, вправе уменьшить налоговую базу по операциям с ценными бумагами, обращающимися на организованном рынке ценных бумаг, по операциям с финансовыми инструментами срочных сделок, обращающимися на организованном рынке, соответственно в текущем налоговом периоде на всю сумму полученного ими убытка или на часть этой суммы (перенести убыток на будущие периоды)».

Пункт 16 статьи 214.1 НК РФ содержит отсылку к статье 220.1 НК РФ, которой регулируются вопросы предоставления налоговых вычетов при переносе на будущие периоды убытков от операций с ценными бумагами и операций с финансовыми инструментами срочных сделок: «При этом определение налоговой базы текущего налогового периода производится с учетом особенностей, предусмотренных настоящей статьей и статьей 220.1 настоящего Кодекса».

В пункте 1 статьи 220.1 НК РФ законодатель указал, что «При определении размера налоговой базы в соответствии с пунктом 3 статьи 210 настоящего Кодекса налогоплательщик имеет право на получение налоговых вычетов при переносе на будущие периоды убытков от операций с ценными бумагами, обращающимися на организованном рынке ценных бумаг, и с финансовыми инструментами срочных сделок, обращающимися на организованном рынке.

Перенос на будущие периоды убытков от операций с ценными бумагами и операций с финансовыми инструментами срочных сделок осуществляется в соответствии с пунктом 16 статьи 214.1 настоящего Кодекса».

Иными словами, в статьях 214.1 и 220.1 НК РФ даны «перекрестные» ссылки, но ни первая из них, ни вторая не устанавливает особенностей переноса убытка на будущие периоды или предоставления налогового вычета в части, образовавшейся в результате уменьшения дохода по операциям с ценными бумагами на сумму убытка по операциям РЕПО.

В силу пункта 2 статьи 2201.1 НК РФ «Налоговые вычеты при переносе на будущие периоды убытков от операций с ценными бумагами и операций с финансовыми инструментами срочных сделок предоставляются:

1) в размере сумм убытков, полученных от операций с ценными бумагами, обращающимися на организованном рынке ценных бумаг. Указанный налоговый вычет предоставляется в размере сумм убытков, фактически полученных налогоплательщиком от операций с ценными бумагами, обращающимися на организованном рынке ценных бумаг, в предыдущих налоговых периодах в пределах размера налоговой базы по таким операциям»;

Перенос на будущие периоды, как такового, убытка по операциям РЕПО ни статья 214.3 ни статья 2201.1 НК РФ не предусматривает. На это обратили внимание специалисты Минфина РФ в своем письме от 06.09.2012г. № 03-04-05/1-1079.

В связи с этим, консультанты считают возможным применение положений пункта 16 статьи 214.1 и 220.1 НК РФ в случаях, когда убыток от операций с ценными бумагами образовался (либо увеличился) в результате уменьшения доходов по ним на величину убытка от операций РЕПО, то есть сумма полученного по итогам налогового периода убытка по операциям РЕПО может учитываться при расчете налогооблагаемого дохода по операциям с ценными бумагами.

Мнение консультантов подтверждается позицией специалистов ФНС РФ, приведенной в Письме от 06.08.2012г. № ЕД-3-3/2761@: «… сумма полученного по итогам налогового периода убытка по операциям РЕПО может учитываться при расчете налогооблагаемого дохода по операциям с ценными бумагами в соответствующих разделах листа З Декларации формы 3-НДФЛ, к примеру, в разд. 1 и (или) разд. 2 листа З».

Документы и литература.

1. НК РФ – Налоговый кодекс Российской Федерации (ч.I) от 31.07.1998г. № 146-ФЗ и (ч.II) от 05.08.2000г. № 117-ФЗ.

[1] «Указанные расходы принимаются для целей налогообложения в пределах сумм, рассчитанных исходя из действующей на дату выплаты процентов по операциям РЕПО ставки рефинансирования Центрального банка Российской Федерации, увеличенной в 1,8 раза, для расходов, выраженных в рублях, и увеличенной в 0,8 раза для расходов, выраженных в иностранной валюте» (абзац второй пункта 6 статьи 214.3 НК РФ).

[2] В виде процентов по займам, полученные в налоговом периоде по совокупности операций РЕПО.

[3] Абзац пятый.

Ответы на самые интересные вопросы на нашем телеграм-канале knk_banki

Назад в раздел