Департамент банковского аудита об учете поставочных и расчетных фьючерсных контрактов
Ответы на самые интересные вопросы на нашем телеграм-канале knk_banki
06.02.2012
Вопрос
Банк активно работает на рынке FORTS и заключает множество сделок c поставочными и расчетными фьючерсными контрактами. Расчеты по вариационной марже осуществляются на основе ежедневного клиринга (Т+О). В выписке от Клирингового центра РТС мы видим одну сумму вариационной маржи (ВМ) по итогам торгов. Банк разделяет ВМ по спецификациям фьючерсных контрактов.
1. Необходимо ли разделять ВМ по фьючерсным контрактам в рамках одной спецификации на полученную и уплаченную и проводить по разным балансовым счетам 52601 и 52602 (открытых в рамках спецификации) или можно проводить одной суммой по итогам торгов?
2. Как правильно производить переоценку по разделу «Г» по поставочному фьючерсному контракту (расчеты по ВМ Т+0), базовым активом которого являются ценные бумаги:
а) переоценивать требования (обязательства) по денежным расчетам и обязательства (требования) по ценным бумагам по расчетной цене фьючерсного контракта на ценные бумаги;
б) переоценивать только требования (обязательства) по ценным бумагам по расчетной цене фьючерсного контракта, а обязательства (требования) денежные расчеты остаются по цене сделки;
в) переоценивать:
Требования (обязательства) по денежным расчетам по расчетной цене контракта, а Обязательства (требования) по ценным бумагам по рыночной цене ценных бумаг?
В случае «а», если сделки с поставочными фьючерсными контрактами проходят оборотами (кол-во покупки = кол-ву продажи) и на начало и конец дня требований и обязательств нет, обязательно ли отражать данные сделки по разделу «Г»?
Возможно ли отражать требования (обязательства) по денежным расчетам и обязательства (требования) по ценным бумагам по расчетной цене по незакрытым контрактам на конец торгового дня во взаимной корреспонденции?
3. Необходимо ли отражать гарантийное обеспечение на счетах размещения денежных средств (в нашем случае 47101- «Средства, предоставленные негосударственной коммерческой организации Клиринговый центр РТС»)?
Банк активно работает на рынке FORTS и заключает множество сделок c поставочными и расчетными фьючерсными контрактами. Расчеты по вариационной марже осуществляются на основе ежедневного клиринга (Т+О). В выписке от Клирингового центра РТС мы видим одну сумму вариационной маржи (ВМ) по итогам торгов. Банк разделяет ВМ по спецификациям фьючерсных контрактов.
1. Необходимо ли разделять ВМ по фьючерсным контрактам в рамках одной спецификации на полученную и уплаченную и проводить по разным балансовым счетам 52601 и 52602 (открытых в рамках спецификации) или можно проводить одной суммой по итогам торгов?
2. Как правильно производить переоценку по разделу «Г» по поставочному фьючерсному контракту (расчеты по ВМ Т+0), базовым активом которого являются ценные бумаги:
а) переоценивать требования (обязательства) по денежным расчетам и обязательства (требования) по ценным бумагам по расчетной цене фьючерсного контракта на ценные бумаги;
б) переоценивать только требования (обязательства) по ценным бумагам по расчетной цене фьючерсного контракта, а обязательства (требования) денежные расчеты остаются по цене сделки;
в) переоценивать:
Требования (обязательства) по денежным расчетам по расчетной цене контракта, а Обязательства (требования) по ценным бумагам по рыночной цене ценных бумаг?
В случае «а», если сделки с поставочными фьючерсными контрактами проходят оборотами (кол-во покупки = кол-ву продажи) и на начало и конец дня требований и обязательств нет, обязательно ли отражать данные сделки по разделу «Г»?
Возможно ли отражать требования (обязательства) по денежным расчетам и обязательства (требования) по ценным бумагам по расчетной цене по незакрытым контрактам на конец торгового дня во взаимной корреспонденции?
3. Необходимо ли отражать гарантийное обеспечение на счетах размещения денежных средств (в нашем случае 47101- «Средства, предоставленные негосударственной коммерческой организации Клиринговый центр РТС»)?
Ответ
Мнение консультантов.
1. В целях бухгалтерского учета вариационную маржу по фьючерсным контрактам в рамках одной спецификации необходимо разделять на вариационную маржу по инструментам, являющимся активом, и инструментам, являющимся обязательством. В частности, если справедливая стоимость фьючерсов в соответствии с методикой Банка равна вариационной марже, в рамках каждой спецификации ее необходимо разделить на полученную и уплаченную и отражать отдельно на балансовых счетах 52601 и 52602, соответственно.
2. Варианты «а» и «в», предложенные Банком в тексте вопроса, допустимы. Банк вправе выбрать любой их них, закрепив такой выбор в учетной политике. Вариант «б», по нашему мнению, недопустим.
При использовании варианта «а»:
2.1. Требования и обязательства по производным финансовым инструментам, приобретенным и реализованным в один день, подлежат отражению на счетах раздела Г;
2.2. В день заключения договора требования (обязательства) по поставке ценных бумаг и обязательства (требования) по поставке денежных средств отражаются на соответствующих счетах Раздела Г во взаимной корреспонденции по расчетной цене.
3. Гарантийное обеспечение подлежит учету на балансовом счете 47101 «Средства негосударственным коммерческим организациям до востребования».
Обоснование мнения консультантов.
По первому вопросу.
Порядок ведения бухгалтерского учета производных финансовых инструментов (далее по тексту – ПФИ), признаваемых таковыми на основании Закона № 39-ФЗ или в соответствии с правом иностранного государства, нормами международного договора или обычаями делового оборота, в отношении которых правом иностранного государства или нормами международного договора предусмотрена их судебная защита, установлен Положением № 372-П.
В соответствии с пунктом 1.3 Положения № 372-П первоначальное признание ПФИ в бухгалтерском учете осуществляется при заключении кредитной организацией договора, являющегося ПФИ. Датой первоначального признания ПФИ в бухгалтерском учете является дата заключения договора.
Согласно пункту 1.4 Положения № 372-П:
- ПФИ представляет собой актив, если совокупная стоимостная оценка содержащихся в соответствующем договоре требований к контрагенту превышает совокупную стоимостную оценку обязательств перед контрагентом по этому договору и кредитная организация ожидает увеличение будущих экономических выгод в результате получения активов (денежных средств или иного имущества), обмена активов или погашения обязательств на потенциально выгодных для кредитной организации условиях. Такие ПФИ отражаются на активном балансовом счете 52601 «Производные финансовые инструменты, от которых ожидается получение экономических выгод»;
- ПФИ представляет собой обязательство, если совокупная стоимостная оценка содержащихся в соответствующем договоре обязательств кредитной организации перед контрагентом превышает совокупную стоимостную оценку требований к контрагенту по этому договору и кредитная организация ожидает уменьшение будущих экономических выгод в результате выбытия активов (денежных средств или иного имущества), обмена активов или погашения обязательств на потенциально невыгодных для кредитной организации условиях. Такие ПФИ отражаются на пассивном балансовом счете 52602 «Производные финансовые инструменты, по которым ожидается уменьшение экономических выгод».
- с даты первоначального признания ПФИ оцениваются по справедливой стоимости.
На основании пункта 3.2 Положения № 372-П в случае, если на дату первоначального признания справедливая стоимость ПФИ отлична от нуля и у сторон отсутствует обязательство по уплате денежной суммы, равной справедливой стоимости ПФИ, кредитная организация осуществляет на эту дату следующие бухгалтерские записи на сумму справедливой стоимости ПФИ:
Дт 52601
Кт 70613 «Доходы от производных финансовых инструментов»
или
Дт 70614 «Расходы по производным финансовым инструментам»
Кт 52602.
Порядок аналитического учета ПФИ определяется кредитной организацией. При этом аналитический учет ведется по видам ПФИ в разрезе каждого договора или серии ПФИ, обращающегося на организованном рынке, определяемой спецификацией такого ПФИ или иными документами организатора торгов. Сальдирование стоимости ПФИ, представляющих собой актив и обязательство, и финансовых результатов по различным ПФИ не допускается (пункт 3.5 Положения № 372-П).
Таким образом, Банк вправе установить в учетной политике порядок аналитического учета ПФИ, при котором все ПФИ в рамках одной спецификации, являющиеся активом или обязательством, отражаются на одном лицевом счете, открытом на балансовом счете 52601 или 52602, соответственно. Вместе с тем, на взгляд консультантов, из требований пункта 3.5 Положения № 372-П следует, что отражение на одном лицевом счете ПФИ, часть из которых является требованием, а другая часть – обязательством, то есть отражение «сальдированного» актива или обязательства по ПФИ даже в рамках одной спецификации, не допускается.
В целях бухгалтерского учета ПФИ под вариационной маржей понимается периодический безвозвратный платеж, совершаемый одной стороной по договору, являющемуся ПФИ, другой стороне в связи с изменением суммы денежных обязательств по указанному договору в результате ее корректировки в связи с изменением цен на базисный (базовый) актив (значения базисного (базового) актива) (пункт 6.1 положения № 372-П).
Вариационная маржа отражается в бухгалтерском учете в следующем порядке (пункт 6.4 положения № 372-П):
- изменение справедливой стоимости ПФИ по состоянию на дату возникновения требований и (или) обязательств по уплате в соответствии с договором суммы вариационной маржи отражается бухгалтерскими записями в соответствии с пунктом 4.3 Положения № 372-П;
- той же датой по дебету счета 61601 «Вспомогательный счет для отражения выбытия производных финансовых инструментов и расчетов по промежуточным платежам» отражается сумма обязательств по уплате вариационной маржи, по кредиту счета 61601 - сумма требований на получение вариационной маржи;
- стоимость ПФИ, представляющего собой актив или обязательство, в сумме причитающейся к получению (уплате) вариационной маржи списывается с соответствующего счета по учету ПФИ в корреспонденции со счетом 61601;
- по мере осуществления расчетов требования или обязательства на получение (уплату) вариационной маржи списываются со счета 47408 или 47407 «Расчеты по конверсионным операциям, производным финансовым инструментам и срочным сделкам» в корреспонденции со счетами по учету денежных средств и расчетов.
Таким образом, при осуществлении расчетов по вариационной марже кредитная организация, в соответствии с требованиями Положения № 372-П, выполняет в бухгалтерском учете следующие проводки:
- переоценка ПФИ (пункт 4.3 Положения № 372-П):
а) при изменении справедливой стоимости, которое приводит к уменьшению ПФИ, представляющего собой актив:
Дт 70613 или 70614
Кт 52601;
б) при изменении справедливой стоимости, которое приводит к увеличению ПФИ, представляющего собой обязательство:
Дт 70613 или 70614
Кт 52602;
в) при изменении справедливой стоимости, которое приводит к увеличению ПФИ, представляющего собой актив:
Дт 52601
Кт 70613 или 70614;
г) при изменении справедливой стоимости, которое приводит к уменьшению ПФИ, представляющего собой обязательство:
Дт 52602
Кт 70613 или 70614.
- отражение требований (обязательств) по уплате вариационной маржи (пункт 6.4 положения № 372-П):
а) вариационная маржа положительна (требование)
Дт 47408 Кт 61601
б) вариационная маржа отрицательна (обязательство)
Дт 61601 Кт 47407
- списание суммы вариационной маржи со счета по учету ПФИ (пункт 6.4 положения № 372-П)
а) вариационная маржа положительна (требование)
Дт 61601
Кт 52601 или 52602
б) вариационная маржа отрицательна (обязательство)
Дт 52601 или 52602
Кт 61601
- осуществление расчетов по вариационной марже (пункт 6.4 положения № 372-П)
а) вариационная маржа положительна (требование)
Дт счетов учета расчетов с биржей, брокером
Кт 47408
б) вариационная маржа отрицательна (обязательство)
Дт 47407
Кт счетов учета расчетов с биржей, брокером
Анализ порядка бухгалтерского учета признания ПФИ и отражения расчетов по вариационной марже приводят консультантов к следующим выводам.
В случае, если справедливая стоимость ПФИ, определенная в соответствии с методикой, применяемой в Банке, не совпадает с суммой вариационной маржи, то сальдирование положительной и отрицательной маржи по ПФИ в рамках одной спецификации, по мнению консультантов, не допустимо. На наш взгляд, маржа подлежит списанию со счетов 52601 и 52602 в суммах, относящихся к ПФИ, отраженным на каждом из этих счетов. Иначе, если вариационная маржа будет списана только с одного из указанных счетов в итоговой (сальдированной) сумме, это приведет к искажению величины оборотов и остатков на балансовых счетах 52601 и 52602, хотя совокупный остаток по указанным счетам будет верным.
В случае, если, согласно методике определения стоимости ПФИ, принятой в Банке, справедливая стоимость ПФИ совпадает с суммой рассчитанной биржей вариационной маржи, подлежащей получению или уплате по такому ПФИ, то справедливая стоимость ПФИ списывается со счетов 52601 и 52602 в тот же день и по итогам дня остаток на указанных балансовых счетах будет нулевым. Вместе с тем, для списания вариационной маржи со счетов 52601 и 52602 в сальдированной сумме, стоимость ПФИ необходимо отразить на этих счетах также в сальдированной сумме, что противоречит приведенным выше требованиям пункта 3.5 Положения № 372-П о недопустимости сальдирования ПФИ, являющихся активами и обязательствами. Однако, в отличие от случая, когда справедливая стоимость ПФИ не совпадает с суммой вариационной маржи, в этом случае искажение отчетности выразится только в искажении оборотов по балансовом счетам 52601 и 52602.
Таким образом, по нашему мнению, вариационную маржу по фьючерсным контрактам в рамках одной спецификации необходимо разделять на вариационную маржу по ПФИ, являющимся активом, и ПФИ, являющимся обязательством. В частности, если справедливая стоимость фьючерсов в соответствии с методикой Банка равна вариационной марже, в рамках каждой спецификации ее необходимо разделить на полученную и уплаченную и отразить отдельно на балансовых счетах 52601 и 52602, соответственно.
По второму вопросу.
В соответствии с пунктом 3.6 Положения № 372-П с даты заключения договора, являющегося ПФИ, бухгалтерский учет требований и обязательств в отношении базисного (базового) актива осуществляется на соответствующих счетах Главы Г Плана счетов бухгалтерского учета в кредитных организациях. Договоры (сделки), не предусматривающие поставку базисного (базового) актива, на счетах настоящей главы не отражаются (абзац 2 пункта 10 Части II Положения № 302-П).
Согласно абзацу 10 пункта 10 Части II Положения № 302-П в день наступления первой по срокам даты расчетов или поставки учет требований и обязательств по поставке базисного (базового) актива на счетах Главы Г прекращается.
Общие положения о переоценке требований и обязательств по поставке базисного (базового) актива и получению (уплате) денежных средств, отраженных на счетах Главы Г, изложены в абзацах 14 – 20 пункта 10 Части II Положения № 302-П:
- требования и обязательства по поставке базисного (базового) актива или получению (уплате) денежных средств, подверженные рискам, связанным с колебанием курсов, ставок, индексов или других переменных, подлежат переоценке в связи с изменением рыночной цены (справедливой стоимости) или других переменных, а также в связи с изменением официальных курсов иностранных валют по отношению к рублю и учетных цен на драгоценные металлы. Отражение переоценки средств в иностранной валюте и драгоценных металлов, а также стоимостного выражения рисков и выгод, связанных с колебаниями переменных, осуществляется на счетах «Нереализованные курсовые разницы»;
- на дату заключения договора (сделки) на счетах по учету нереализованных курсовых разниц отражается сумма разницы между ценой (курсом), определенной договором (сделкой), и рыночной ценой (справедливой стоимостью), официальным курсом иностранной валюты по отношению к рублю, учетной ценой на драгоценный металл или другой переменной на дату заключения договора (сделки);
- в последний рабочий день месяца требования и обязательства по всем договорам (сделкам) подлежат переоценке по каждой переменной;
- кредитная организация вправе предусмотреть проведение переоценки (за исключением переоценки иностранной валюты и драгоценных металлов) в течение месяца. Периодичность проведения переоценки устанавливается в учетной политике;
Требования и обязательства по поставке ценных бумаг с номиналом в рублях, имеющих рыночные котировки, подлежат переоценке в связи с изменением рыночных цен (справедливой стоимости) ценных бумаг. Требования и обязательства по поставке ценных бумаг с номиналом в иностранной валюте, имеющих рыночные котировки, подлежат переоценке в связи с изменением рыночных цен (справедливой стоимости) ценных бумаг и официальных курсов иностранных валют по отношению к рублю, а не имеющих рыночных котировок - только в связи с изменением официальных курсов иностранных валют по отношению к рублю (пункты 10.5 и 10.12 Части II Положения № 302-П).
В соответствии с характеристиками счетов «Нереализованные курсовые разницы» (пункты 10.7 и 10.14 Части II Положения № 302-П) на указанных счетах отражаются нереализованные доходы и расходы по ПФИ, а также по сделкам купли-продажи иностранной валюты, драгоценных металлов, ценных бумаг, возникающих в связи с колебанием курсов, ставок, индексов или других переменных. В частности, в целях переоценки требований и обязательств по поставке ценных бумаг используются счета 93803 и 96803 «Нереализованные курсовые разницы по переоценке требований и обязательств при изменении рыночных цен (индексов цен) на ценные бумаги».
В положениях пункта 10 Части II Положения № 302-П отсутствуют какие-либо указания на то, что именно следует понимать под рыночной ценой (справедливой стоимостью) ценной бумаги, являющейся базисным активом ПФИ, в целях настоящего пункта. В частности, отсутствуют положения, содержащие привязку методов оценки стоимости ценных бумаг в целях переоценки требований и обязательств, отраженных на счетах Главы Г, к методам оценки справедливой стоимости ценных бумаг, принятых кредитной организацией в целях отражения вложений в ценные бумаги на счетах Главы А.
Можно предположить, что в данном случае имеется в виду именно рыночная цена, публикуемая биржей в соответствии с требованиями пункта 7.7 Приказа № 10-78/пз-н. Однако, на практике биржи раскрывают несколько рыночных цен. Так, например, биржа РТС-ММВБ раскрывает «рыночную цену (2)» и «рыночную цену (3)», а также «средневзвешенную цену»[1], которую и использует[2] Банк для переоценки ценных бумаг, числящихся на его балансе. Кроме того, формулировки пункта 10 Части II Положения № 302-П не содержат ссылки на документы ФСФР РФ, в то время как рыночная цена упоминается наряду со «справедливой стоимостью».
Из пунктов 10.5 и 10.12 Части II Положения № 302-П следует, что переоцениваться должны только ценные бумаги, имеющие рыночные котировки, что существенно сужает круг переоцениваемых требований и обязательств по сравнению с кругом ценных бумаг, отраженных на счетах Главы А, которые могут подлежать переоценке в соответствии с учетной политикой кредитной организации[3]. Следовательно, в случае, если кредитная организация определяет справедливую стоимость некотируемых ценных бумаг, требования пунктов 10.5 и 10.12 Части II Положения № 302-П не позволят в полной мере, без изъятий, применить порядок переоценки ценных бумаг, учтенных на счетах Главы А, к требованиям (обязательствам) по ценным бумагам, отраженным на счетах Главы Г.
Таким образом, по мнению консультантов, порядок определения рыночной (справедливой) стоимости ценных бумаг положениями пункта 10 Части II Положения № 302-П не определен и, следовательно, подлежит определению кредитной организацией самостоятельно. На основании пункта 1.3 Части I Положения № 302-П указанный порядок должен быть закреплен в учетной политике и утвержден руководителем кредитной организации.
По мнению консультантов, из положений Приложения 11 к Положению № 302-П, в частности, из определения текущей (справедливой) стоимости ценных бумаг в целях указанного Приложения, следует, что задачей проведения периодической переоценки ценных бумаг, принадлежащих кредитной организации на праве собственности и учитываемых на балансе, является отражение вложений в той сумме, за которую ценную бумагу можно реализовать при совершении сделки между хорошо осведомленными, желающими совершить такую сделку и независимыми друг от друга сторонами. Это позволит пользователям[4] бухгалтерской отчетности сделать обоснованные выводы относительно финансового положения и перспектив кредитной организации.
Целью ведения бухгалтерского учета требований и обязательств на счетах Главы Г является предоставление пользователям информации об объемах требований и обязательств по поставке базисного (базового) актива и осуществлению расчетов, исходя из условий договоров, являющихся, в том числе, ПФИ, и, таким образом, дать пользователю возможность оценить возможный финансовый результат[5], который будет получен Банком по итогам исполнения договоров. Учитывая, что при продаже (покупке) ценных бумаг по результатам исполнения ПФИ кредитная организация передаст (получит) и спишет с баланса (поставит на баланс) ценную бумагу, которая в настоящее время отражена (будет отражена) по справедливой стоимости, определенной для ценных бумаг, числящихся на балансе, представляется логичным проводить переоценку требований (обязательств), отраженных на счетах Главы Г, теми же методами. Однако, такой подход имеет свои недостатки, о которых будет сказано ниже.
По нашему мнению, в виду отсутствия каких-либо ограничений, Банк также вправе определить для требований и обязательств по поставке ценных бумаг, вытекающих из ПФИ, особый метод оценки справедливой стоимости, закрепив соответствующее решение в учетной политике. Например, таким методом может быть оценка требований и обязательств по поставке ценных бумаг по Расчетной цене контракта, то есть по цене, по которой стороны контракта обязаны осуществить сделку по купле-продаже базисного актива. Такой метод, на наш взгляд, не в полной мере позволяет отразить ожидаемые финансовые результаты по сделкам, которые Банк планирует довести до исполнения. Однако, он имеет существенные преимущества, связанные со снижением трудозатрат по ведению бухгалтерского учета, о которых будет сказано ниже.
По мнению консультантов, формальное следование формулировке абзаца 10 пункта 10 Части II Положения № 302-П приводит к выводу, что поставочный ПФИ, по которому предусмотрено осуществление ежедневный расчетов по вариационной марже, не подлежит отражению на счетах Главы Г на том основании, что дата первых по срокам расчетов наступает уже в день заключения договора. При такой трактовке второй вопрос становится не актуальным.
Однако, вывод о том, что рассматриваемые ПФИ не подлежат учету на счетах Главы Г, не соответствует сложившейся практике учета поставочных фьючерсов в отдельных кредитных организациях, а также подходам к отражению в бухгалтерском учете ПФИ, изложенным в Методических рекомендациях Банка России. Так, в примерах, приведенных в указанных Методических рекомендациях, требования и обязательства по ПФИ продолжают учитывать на счетах Главы Г и после первых по времени расчетов по вариационной марже вплоть до даты прекращения признания ПФИ. Мнение о том, что требования и обязательства, вытекающие из ПФИ, подлежат отражению на счетах Главы Г вплоть до даты исполнения контракта включительно изложено и в адресном ответе[6], являющемся приложением к настоящему вопросу.
Как было отмечено выше, требования и обязательство по ПФИ отражаются на счетах Главы Г вплоть до первой по времени даты расчетов и подлежат переоценке с периодичностью, установленной в учетной политике, но не реже одного раза в месяц. Переоценка отражается на счетах нереализованных курсовых разниц. Такой порядок представляется логичным, если отсутствуют промежуточные выплаты, так как при изменении стоимостей базового актива оценка требований и обязательств кредитной организации по договору меняется, но фактически контрагенты по сделке никаких доходов и расходов не получают и не несут. Впоследствии стоимость базисного актива будет продолжать меняться и в результате исполнения ПФИ будет получен финансовый результат, который может существенно отличаться от результата, который вытекает из текущих цен. Таким образом, в этом случае кредитная организация отражает, в прямом смысле, нереализованные курсовые разницы. Это позволяет пользователю отчетности получить представление о текущем положении дел и составить собственный прогноз о возможных будущих доходах Банка по сделкам, отраженным на счетах Главы Г.
Иная ситуация возникает в случае наличия промежуточных расчетов по вариационной марже. Согласно типовой спецификации[7] фьючерсного договора (пункты 5.1 и 5.2), торгующегося на рынке FORTS, «покупатель обязан купить Акции в количестве, определяемом в соответствии с Правилами клиринга, путем заключения сделки в Режиме биржевой торговли с расчетами Т+4 по Расчетной цене, определенной по итогам вечернего Расчетного периода последнего дня заключения Контракта, в порядке и сроки, установленные Спецификацией, Правилами торговли, Правилами торговли на рынке акций и Правилами клиринга.
Продавец обязан продать Акции в количестве, определяемом в соответствии с Правилами клиринга, путем заключения сделки в Режиме биржевой торговли с расчетами Т+4 по Расчетной цене, определенной по итогам вечернего Расчетного периода последнего дня заключения Контракта, в порядке и сроки, установленные Спецификацией, Правилами торговли, Правилами торговли на рынке акций и Правилами клиринга».
На основании пункта 4.1 типовой спецификации стороны контракта обязаны уплачивать друг другу денежные средства (вариационную маржу) в сумме, размер которой зависит от изменения значений базового актива, а именно – его расчетной цены (пункт 4.3 типовой спецификации).
Таким образом, величина требований (обязательств) по денежным средствам, вытекающим из ПФИ, на каждый день равна расчетной цене, определяемой в соответствии с правилами биржи, на этот день. Указанная величина меняется в зависимости от изменения расчетной цены базисного актива. Стороны производят расчеты на величину изменений.
На взгляд консультантов, соответствующие изменения требований (обязательств) по денежным средствам подлежат отражению в бухгалтерском учете. Это мнение подтверждается и анализом примеров, приведенных в Методических указаниях. Так, в примере номер два (поставочный фьючерс) величина обязательств, отражаемых на счете 963 «Обязательства по поставке денежных средств», выраженная в валюте, меняется в связи с изменением котировки фьючерсного договора. К сожалению, в Методических рекомендациях не указано, с использованием какой корреспонденции счетов следует отражать такое изменение, но из приведенного текста и рекомендуемых проводок следует, что для этих целей не используется счет нереализованных курсовых разниц.
Как уже отмечалось, суммы требований и обязательств по поставке ценных бумаг, вытекающих из ПФИ, также меняются в связи с изменением рыночной (справедливой) стоимости соответствующих ценных бумаг. При этом указанное изменение в рассматриваемом случае состоит из двух частей:
- реализованная разница в сумме вариационной маржи, равная величине изменения соответствующих требований и обязательств по поставке денежных средств;
- нереализованная разница, связанная с отличием рыночной (справедливой) стоимости ценной бумаги, определенной в соответствии с учетной политикой кредитной организации, от Расчетной цены, определенной биржей.
Очевидно, что в случае, когда в соответствии с учетной политикой кредитной организации рыночная (справедливая) стоимость ценной бумаги совпадает с расчетной ценой, «нереализованная разница» отсутствует, в чем и заключается основное преимущество данного метода определения справедливой стоимости.
Порядок отражения в бухгалтерском учете «нереализованной» разницы определен пунктом 10 Части II Положения № 302-П. Для этого используются счет 96803 в корреспонденции с соответствующим счетом по учету требований или обязательств по поставке ценных бумаг.
Порядок отражения «реализованной» разницы указанной нормой не определен, что, на наш взгляд, связано с невозможностью возникновения таких разниц при следовании требованиям абзаца 10 пункта 10 Части II Положения № 302-П о прекращении учета требований и обязательств по контракту при наступлении первой по времени даты расчетов по нему. Однако, учитывая сложившееся в кредитных организациях и в рекомендациях Банка России мнение о необходимости отражать требования и обязательства, вытекающие из ПФИ, вплоть до момента исполнения договора, возникает необходимость определения такого порядка. Учитывая отсутствие специальных счетов по учету реализованных курсовых разниц, на наш взгляд, допустимо отразить рассматриваемые разницы прямой проводкой между счетами по учету требований и соответствующих им обязательств по ПФИ. В ответе, представленном Банком в качестве приложения к рассматриваемому вопросу, Банк России высказал аналогичное мнение.
Таким образом, по нашему мнению, варианты «а» и «в», предложенные Банком в тексте вопроса, допустимы. Банк вправе выбрать любой их них, закрепив такой выбор в учетной политике.
На наш взгляд, при рассмотрении указанных вариантов следует учесть как интересы пользователей отчетности, так и соответствие полученного эффекта (информативность отчетности) и трудозатрат на ведение бухгалтерского учета. Так, по мнению консультантов, вариант «в» более информативен, но влечет большие трудозатраты.
Вариант «б», по нашему мнению, недопустим, так как при его использовании Банк отразит требования (обязательства) по поставке денежных средств в сумме, не соответствующей фактически имеющимся, что введет пользователей отчетности в заблуждение.
Из приведенных выше положений пункта 10 Части II Положения № 302-П следует, что на счетах Главы Г отражаются требования и обязательства кредитной организации в сумме, определенной договором, после чего они, в случае необходимости, переоцениваются. Выше консультанты высказывали свое мнение о том, что под контрактной стоимостью требований (обязательств) по поставке ценных бумаг и денежных средств следует понимать именно стоимость, определенную исходя из расчетной цены. При использовании варианта «а» рыночная справедливая) стоимость ценной бумаги совпадает с расчетной и потому переоценка не производится.
Таким образом, на наш взгляд, вариант «а» предполагает применение Банком следующих проводок по отражению требований (обязательств), вытекающих из ПФИ, в день заключения договора:
Дт 935 «Требования по поставке ценных бумаг»
Кт 963 «Обязательства по поставке денежных средств»
либо
Дт 933 «Требования по поставке денежных средств»
Кт 965 «Обязательства по поставке ценных бумаг»
Применение варианта «в» предполагает дополнительную проводку, связанную с осуществлением переоценки требований (обязательств) по поставке ценных бумаг:
Дт 935 Кт 96803
Дт 93803 Кт 935
или
Дт 965 Кт 93803
Дт 96803 Кт 965.
Вопрос о том, подлежат ли учету на счетах Главы Г требования и обязательства по ПФИ, купленным и проданным в тот же день, непосредственно пунктом 10 Части II Положения № 302-П не урегулирован. По нашему мнению, в данном случае необходимо обратиться к пункту 5 статьи 8 Закона № 129-ФЗ, согласно которому все хозяйственные операции подлежат своевременной регистрации на счетах бухгалтерского учета без каких-либо пропусков или изъятий. Факт приобретения и продажи в течение одного дня ПФИ, а, следовательно, и возникновения на некоторое время в течение дня требований и обязательств по таким ПФИ, на наш взгляд, позволит пользователям отчетности лучше понять суть проводимых Банком операций и источников его доходов.
Вместе с тем, неотражение таких требований и обязательств на счетах Главы Г приведет лишь к искажению оборотов по соответствующим счетам, а отражение соответствующих оборотов потребует существенных трудозатрат.
В связи с возникновением вопросов о возможности свернутого[8] отражения ПФИ на балансовых счетах, а также о возможности не отражать обороты по приобретенным и проданным в течение одного дня контрактам на счетах Главы Г, отметим, что в случаях нарушения кредитной организацией федеральных законов, издаваемых в соответствии с ними нормативных актов и предписаний Банка России, непредставления информации, представления неполной или недостоверной информации Банк России имеет право требовать от кредитной организации устранения выявленных нарушений, взыскивать штраф в размере до 0,1 процента минимального размера уставного капитала либо ограничивать проведение кредитной организацией отдельных операций на срок до шести месяцев. В случае неисполнения в установленный Банком России срок предписаний Банка России об устранении нарушений, выявленных в деятельности кредитной организации, а также в случае, если эти нарушения или совершаемые кредитной организацией банковские операции или сделки создали реальную угрозу интересам ее кредиторов (вкладчиков), Банк России вправе применить санкции, предусмотренные статьей 74 Закона № 86-ФЗ. В частности, в случае установления факта существенной недостоверности отчетных данных Банк России вправе отозвать у кредитной организации лицензию на осуществление банковских операций (пункт 3 статьи 20 Закона № 395-1).
Опыт консультантов показывает, что, как правило, при выявлении несущественных нарушений требований Положения № 302-П Банк России ограничивается направлением Банку предписания об устранении выявленного нарушения.
По третьему вопросу.
Как следует из текста вопроса, Банк осуществляет операции с ПФИ на рынке FORTS. В соответствии с применимыми Правилами клиринговой деятельности (пункт 1 статьи 07.01) клиринговый участник обязан вносить депозитную маржу, под которой понимается специальный возвратный взнос, производимый каждым клиринговым участником для обеспечения исполнения его обязательств в случаях и порядке, определяемых указанными Правилами (пункт 1 статьи 01.01 Правил клиринговой деятельности). При возникновении ситуации несостоятельности клирингового участника для оплаты его задолженности по оплате вариационной марже по торговому счету используются средства обеспечения, в первую очередь - депозитная маржа данного торгового счета несостоятельного клирингового участника (пункт 2 статьи 11.02 Правил клиринговой деятельности). Сумма депозитной маржи подлежит пересчету ежедневно. Возврат избытка депозитной маржи осуществляется в порядке, изложенном в статье 07.03 Правил клиринговой деятельности.
Кроме того, в соответствии со статьей 07.04 Правил клиринговой деятельности участники осуществляют взносы в Коллективный фонд, формируемый для оплаты обязательств (задолженностей) клиринговых участников по оплате вариационной маржи в целях урегулирования ситуаций несостоятельности клиринговых участников. Внесение денежных средств в оплату взноса клирингового участника в Коллективный фонд и возврат денежных средств из состава взноса клирингового участника в Коллективный фонд осуществляются в соответствии с Положением о гарантийных фондах ежедневно (Приложение 01 к Правилам клиринговой деятельности).
Согласно пункту 6.1 Положения № 372-П возвратные первоначальный платеж и (или) периодический платеж, совершаемые стороной по договору, являющемуся ПФИ, для обеспечения исполнения своих обязательств по нему, именуются в целях настоящего Положения обеспечением по ПФИ.
Заметим, что в отличие, например, от приведенного выше определения вариационной маржи, которая выплачивается одной стороной по договору другой стороне, в данном определении отсутствует уточнение, кому именно перечисляется обеспечительный платеж для признания его таковым в целях Положения № 372-П. Таким образом, для признания платежа обеспечительным необходимо выполнение для него следующих обязательных условий:
- возвратность;
- цель – гарантировать выполнение обязательств по договору.
По мнению консультантов, депозитная маржа и взносы в Коллективный фонд, перечисляемые Банком бирже в качестве обеспечения по фьючерсным контрактам, соответствует приведенному определению обеспечения.
Перечисление (внесение) кредитной организацией денежных средств в целях обеспечения исполнения обязательств по ПФИ отражается следующей бухгалтерской записью (пункт 6.2 Положения № 372-П):
Дт счетов по учету расчетов и прочих размещенных средств
Кт счетов по учету денежных средств и расчетов на сумму перечисленного (внесенного) кредитной организацией платежа.
Таким образом, гарантийное обеспечение, предоставляемое Банком, подлежит отражению на счетах бухгалтерского учета по учету расчетов или прочих размещенных средств.
Действующий План счетов бухгалтерского учета в кредитных организациях содержит следующие применимые в данном случае, по мнению[9] консультантов, счета:
30406 «Средства участников РЦ ОРЦБ, депонируемые в расчетном центре для гарантийного обеспечения расчетов по операциям на секторах ОРЦБ» подраздела «Межбанковские расчеты»;
464 - 471 «Прочие размещенные средства».
В соответствии с пунктом 3.39 Части II Положения № 302-П на балансовом счете 30406 осуществляется учет кредитными организациями - участниками расчетного центра средств, депонируемых ими в расчетном центре ОРЦБ в качестве гарантийного обеспечения расчетов по их операциям на тех секторах ОРЦБ, для которых предусмотрено создание обеспечения для завершения расчетов.
По информации, размещенной на сайте www.rts.micex.ru, средства гарантийного обеспечения и страхового фонда аккумулируются в НКО «Расчетная палата РТС». Расчеты на рынке FORTS осуществляются через централизованный клиринг с использованием счетов Клирингового центра РТС. Поэтому участникам нет необходимости обязательно открывать свои счета в расчетных организациях.
На указанном сайте приведен также порядок пополнения и возврата гарантийного обеспечения. В частности, для автоматического зачисления денежных средств на соответствующий раздел клирингового регистра необходимо перечислить денежные средства на счет ЗАО «КЦ РТС» в НКО «Расчетная палата РТС» (ЗАО). Возврат гарантийного обеспечения осуществляется по заявлению на возврат, направляемому в адрес ЗАО «КЦ РТС».
Анализ отчетности НКО «Расчетная палата РТС» по ф. 0409101 «Оборотная ведомость по счетам бухгалтерского учета кредитной организации» по состоянию на 01.12.2011г., размещенной на сайте www.cbr.ru, показывает, что обороты и остатки по счету 30405[10] «Средства участников РЦ ОРЦБ, депонируемые в расчетном центре для гарантийного обеспечения расчетов по операциям на секторах ОРЦБ» отсутствуют.
Из изложенного консультанты делают предположение, что Банк не является участником НКО «Расчетная палата РТС». Следовательно, средства, переданные им в обеспечение по заключенным ПФИ, не подлежат отражению на счете 30406.
На счетах 464 – 472 отражаются прочие средства (не кредиты), предоставленные (размещенные) кредитной организацией в организациях различных форм собственности. Из приведенной выше информации о структуре взаимоотношений участников расчетов, ЗАО «КЦ РТС» и НКО «Расчетная палата РТС» (ЗАО) следует, что участник предоставляет обеспечение именно ЗАО «КЦ РТС», являющейся, по информации, размещенной на сайте www.rts.micex.ru, негосударственной коммерческой организацией.
Учет на счетах второго порядка балансового счета 471 «Средства, предоставленные негосударственным коммерческим организациям» ведется в зависимости от срока размещения.
Из положений статьей 3 и 5 Принципов расчета гарантийного обеспечения и Раздела 07 Правил клиринговой деятельности следует, что суммы обеспечения рассчитываются по торговому счету участника:
- по отдельным ПФИ, входящим в открытую позицию участника;
- по торговому счету участника путем применения определенного алгоритма к результатам, полученным на предыдущем этапе.
В результате участник получает информацию о величине гарантийного обеспечения в целом, без выделения отдельных ПФИ, в связи с чем невозможно определить конкретный срок, не который передана каждая конкретная сумма обеспечения. Кроме того, сумма обеспечения меняется ежедневно.
По общему правилу, на счетах «до востребования», помимо средств, подлежащих возврату (получению) по первому требованию (на условиях «до востребования»), учитываются также средства, подлежащие возврату (получению) при наступлении предусмотренного договором условия (события), конкретная дата которого неизвестна (на условиях «до наступления условия (события)») (пункт 1.20 Части I Положения № 302-П).
Таким образом, по нашему мнению, гарантийное обеспечение подлежит учету на балансовом счете 47101 «Средства негосударственным коммерческим организациям до востребования».
Документы и литература.
1. Закон № 129-ФЗ – Федеральный закон Российской Федерации от 21.11.1996г. № 129-ФЗ «О бухгалтерском учете»;
2. Закон № 86-ФЗ - Федеральный закон Российской Федерации от 10.07.2002 г. № 86-ФЗ «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)»;
3. Закон № 395-1 – Федеральный закон Российской Федерации от 02.12.1990г. № 395-1 «О банках и банковской деятельности»;
4. Положение № 302-П – Положение Банка России от 26.03.2007г. № 302-П «О правилах ведения бухгалтерского учёта в кредитных организациях, расположенных на территории Российской Федерации»;
5. Положение № 372-П - Положение Банка России от 04.07.2011г. № 372-П «О порядке ведения бухгалтерского учета производных финансовых инструментов»;
6. Методические рекомендации – Письмо Банка России от 23.12.2011г. № 191-Т «О Методических рекомендациях «О порядке бухгалтерского учета производных финансовых инструментов»;
7. Приказ № 10-78/пз-н - Приказ ФСФР РФ от 28.12.2010г. № 10-78/пз-н «Об утверждении Положения о деятельности по организации торговли на рынке ценных бумаг»;
8. Правила осуществления клиринговой деятельности – Правила осуществления клиринговой деятельности на рынке ценных бумаг Закрытого акционерного общества «Клиринговый центр РТС», утвержденные Приказом Генерального директора ЗАО «КЦ РТС» № 55 от 27.10.2011г.;
9. Принципы расчета гарантийного обеспечения - Принципы расчета гарантийного обеспечения Закрытого акционерного общества «Клиринговый центр РТС», утвержденные Приказом Генерального директора ЗАО «КЦ РТС» № 45 от 08.09.2009г.
[1] Определяется как результат от деления общей суммы всех совершенных за основную торговую сессию рыночных сделок с ценной бумагой на общее количество ценных бумаг по указанным сделкам (пункт 7.7 Приказа № 10-78/пз-н).
[2] По информации, полученной в ходе устной беседы с уполномоченным сотрудником Банка.
[3] В соответствии с пунктом 1.2 Приложения 11 к Положению № 302-П в целях указанного Приложения текущей (справедливой) стоимостью ценной бумаги признается сумма, за которую ее можно реализовать при совершении сделки между хорошо осведомленными, желающими совершить такую сделку и независимыми друг от друга сторонами.
Методы определения текущей (справедливой) стоимости ценных бумаг утверждаются в учетной политике кредитной организации. Такие методы могут быть основаны не только на данных с биржи. В частности, для оценки справедливой стоимости акций и инвестиционных паев кредитные организации часто используют методы чистых активов и расчетной стоимости пая.
[4] Согласно пункту 3 статьи 1 Закона № 129-ФЗ основными задачами бухгалтерского учета являются:
- формирование полной и достоверной информации о деятельности организации и ее имущественном положении, необходимой внутренним пользователям бухгалтерской отчетности - руководителям, учредителям, участникам и собственникам имущества организации, а также внешним - инвесторам, кредиторам и другим пользователям бухгалтерской отчетности;
- обеспечение информацией, необходимой внутренним и внешним пользователям бухгалтерской отчетности для контроля за соблюдением законодательства Российской Федерации при осуществлении организацией хозяйственных операций и их целесообразностью, наличием и движением имущества и обязательств, использованием материальных, трудовых и финансовых ресурсов в соответствии с утвержденными нормами, нормативами и сметами;
- предотвращение отрицательных результатов хозяйственной деятельности организации и выявление внутрихозяйственных резервов обеспечения ее финансовой устойчивости.
[5] Финансовый результат может быть оценен как разница между требованиями и обязательствами по ПФИ.
[6] Указанный ответ был получен Банком в 2010г., но принципиальные изменения в Правила бухгалтерского учета (в рассматриваемой их части) с тех пор не вносилось.
[7] Размещено на сайте www.rts.micex.ru.
[8] Как следует из текста вопроса, биржа предоставляет Банку только информацию об общей сумме причитающейся к получению или к уплате вариационной маржи в целом по всем контрактам, заключенным Банком. Поэтому в целях бухгалтерского учета Банк вынужден проводить расчет вариационной маржи по каждой спецификации самостоятельно на основе данных об итогах торгов, публикуемых биржей. Из приведенных выше рассуждений следует, что во исполнение требований Положения № 372-П Банк также будет вынужден в рамках одной спецификации рассчитывать суммы вариационной маржи отдельно по контрактам, представляющим собой активы и обязательства, что может увеличить трудозатраты, связанные с ведением бухгалтерского учета ПФИ.
[9] Основано на анализе характеристик счетов расчетов и прочих размещенных средств.
[10] Назначение счета: учет в расчетном центре организованного рынка ценных бумаг средств, депонируемых участниками расчетного центра в качестве гарантийного обеспечения расчетов по операциям на тех секторах организованного рынка ценных бумаг, для которых предусмотрено создание обеспечения для завершения расчетов (пункт 3.38 Части II Положения № 302-П).
Ответы на самые интересные вопросы на нашем телеграм-канале knk_banki
Назад в раздел