Департамент банковского аудита о необходимости осуществления переоценки ценных бумаг и начисления купонного дохода в период проведения сделок РЕПО

Мнение консультантов.

Порядок бухгалтерского учета вложений кредитной организации в ценные бумаги установлен Приложением 10 к Положению № 385-П (далее по тексту – Приложение 10), которое в пункте 1.2 устанавливает, что с момента первоначального признания и до момента прекращения признания вложения в ценные бумаги оцениваются (переоцениваются) по текущей (справедливой) стоимости либо путем создания резервов на возможные потери. Текущей (справедливой) стоимостью ценной бумаги признается цена, которая была бы получена при продаже ценной бумаги при проведении операции на добровольной основе между участниками рынка ценных бумаг на дату оценки.

Приложение 10 определяет, что по текущей (справедливой) стоимости учитываются ценные бумаги, текущая (справедливая) стоимость которых может быть надежно определена:

§ ценные бумаги, классифицированные при первоначальном признании как оцениваемые по справедливой стоимости через прибыль или убыток (пункт 2.2);

§ ценные бумаги «имеющиеся в наличии для продажи» (пункт 2.6).

В пункте 5.3 Приложения 10 установлен закрытый перечень случаев, когда портфели указанных выше категорий ценных бумаг подлежат обязательной переоценке. Соответственно переоценке подлежат:

1. все ценные бумаги указанных категорий в последний рабочий день месяца;

2. все ценные бумаги указанных категорий, относящиеся к выпуску (эмитенту), по которым в течение месяца были совершены операции;

3. все ценные бумаги указанных категорий, относящиеся к выпуску (эмитенту), в случае существенного изменения в течение месяца текущей (справедливой) стоимости ценных бумаг этого выпуска (эмитента). Критерии существенности определяются кредитной организацией и устанавливаются в учетной политике.

Другие случаи, в которых кредитные организации обязаны осуществлять переоценку ценных бумаг, регулятором не определены.

Согласно пункту 1 статьи 51.3 Закона № 39-ФЗ договором РЕПО признается договор, по которому одна сторона (продавец) обязуется в срок, установленный этим договором, передать в собственность другой стороне (покупателю) ценные бумаги, а покупатель по договору РЕПО обязуется принять ценные бумаги и уплатить за них определенную денежную сумму (первая часть договора РЕПО) и по которому покупатель обязуется в срок, установленный этим договором, передать ценные бумаги в собственность продавца, а продавец обязуется принять ценные бумаги и уплатить за них определенную денежную сумму (вторая часть договора РЕПО).

В соответствии с пунктом 21 статьи 51.3 Закона № 39-ФЗ к договору РЕПО применяются соответственно общие положения ГК РФ о купле-продаже, если это не противоречит правилам статьи 51.3 Закона № 39-ФЗ и существу договора РЕПО. При этом продавец и покупатель по договору РЕПО признаются продавцами ценных бумаг, которые они должны передать во исполнение обязательств по первой и второй частям договора, и покупателями ценных бумаг, которые они должны принять и оплатить во исполнение обязательств по первой и второй частям договора РЕПО.

Таким образом, по первой части договора прямого РЕПО банк передает контрагенту ценные бумаги и получает определенную сумму денежных средств. При этом у него возникают требования к контрагенту по возврату переданных ценных бумаг и обязательства по уплате денежных средств на сумму, указанную в договоре (вторая часть договора РЕПО).

Согласно пункту 1.5 Приложения 10 приобретение (передача) прав собственности на ценные бумаги по операциям, совершаемым на условиях срочности, возвратности и платности, может не являться основанием для первоначального признания (прекращения признания) ценных бумаг, если это не влечет перехода всех рисков и выгод (либо их значительной части), связанных с владением переданной ценной бумагой. Критерии и процедуры первоначального признания (прекращения признания) при совершении операций с ценными бумагами на возвратной основе должны утверждаться в учетной политике кредитной организации.

Как следует из текста вопроса, Банк при осуществлении сделок РЕПО с Банком России отражает ценные бумаги, переданные по первой части сделки без прекращения признания.

Согласно пункту 5.2 Части II Положения № 385-П такие ценные бумаги продолжают учитываться на балансе в составе портфеля ценных бумаг на специальных балансовых счетах второго порядка «Долговые обязательства, переданные без прекращения признания», «Долевые ценные бумаги, переданные без прекращения признания».

Главой 8 Приложения 10 установлен порядок отражения в бухгалтерском учете операций займа ценных бумаг и, в частности, отражаемых в учете без прекращения признания. Поскольку, по мнению консультантов, природа операций займа ценных бумаг тождественна природе сделок РЕПО, нормы, установленные для отражения в учете операций займа ценных бумаг, применимы и для сделок РЕПО.

Пунктом 8.1.1 Приложения 10 закреплено осуществление переоценки ценных бумаг, числящихся на балансовых счетах по учету ценных бумаг, переданных без прекращения признания, в порядке, установленном Главой 5 Приложения 10, который рассмотрен нами выше.

Здесь же регулятором закреплено, что процентные доходы (в частности, НКД) по переданным без прекращения признания долговым обязательствам отражаются в соответствии с порядком, установленным в Приложении 10, а именно, в соответствии с подпунктом «в» пункта 3.3.4 Приложения 10: «по ценным бумагам, для которых отсутствует неопределенность в получении дохода, в последний рабочий день месяца отнесению на доходы подлежат ПКД и дисконт, начисленные за истекший месяц либо доначисленные с начала месяца на дату выплаты, предусмотренную условиями выпуска соответствующего долгового обязательства».

Таким образом, к ценным бумагам, передаваемым в рамках сделок РЕПО без прекращения признания, применяется стандартный порядок осуществления переоценки по текущей (справедливой) стоимости и начисления НКД.

Рассмотрим случаи, приведенные в тексте вопроса, в контексте необходимости осуществления переоценки и начисления НКД.

1. На дату исполнения второй части РЕПО (обратная покупка) одновременно заключается первая часть другой сделки РЕПО (продажа), и при этом «корзина ценных бумаг» не меняется.

В этом случае, вследствие отсутствия прекращения признания ценных бумаг в рамках обоих сделок РЕПО, приобретения и выбытия ценных бумаг не происходит, и, следовательно, обязанность по осуществлению переоценки возникает только в случае, если дата исполнения второй части РЕПО является последним рабочим днем месяца, а также в случае, существенного изменения на дату исполнения второй части РЕПО текущей (справедливой) стоимости ценных бумаг этого выпуска (эмитента). Начисление НКД осуществляется в обычном порядке.

2. Во время действия сделки РЕПО произведена замена одной ценной бумаги (или корзины) на другую.

Как и в вышеуказанном случае, вследствие отсутствия прекращения признания ценных бумаг в рамках сделки РЕПО, приобретения и выбытия ценных бумаг не происходит, и, следовательно, обязанность по осуществлению переоценки возникает только в случае, если дата замены ценных бумаг является последним рабочим днем месяца, а также в случае, существенного изменения на дату замены текущей (справедливой) стоимости ценных бумаг этих выпусков (эмитентов). Начисление НКД осуществляется в обычном порядке по обоим ценным бумагам.

3. Во время действия сделки РЕПО происходит частичное выбытие из корзины ценной бумаги одного выпуска при изменении стоимости бумаги, проданной в РЕПО.

Поскольку в данном случае осуществляется операция с ценными бумагами (выбытие), все ценные бумаги этого выпуска подлежат переоценке, в том числе ценные бумаги, переданные в рамках первой части РЕПО без прекращения признания.

Документы и литература.

1. ГК РФ – Гражданский кодекс Российской Федерации (ч.I) от 30.11.1994г. № 51-ФЗ, (ч.II) от 26.01.1996г. № 14-ФЗ, (ч. III) от 26.11.2001г. № 146-ФЗ, (ч. IV) от 18.12.2006г. № 230-ФЗ;

2. Закон № 39-ФЗ – Федеральный закон Российской Федерации от 22.04.1996г. № 39-ФЗ «О рынке ценных бумаг»;

3. Положение № 385-П – Положение Банка России от 16.07.2012г. № 385-П «О правилах ведения бухгалтерского учёта в кредитных организациях, расположенных на территории Российской Федерации».

Ответы на самые интересные вопросы на нашем телеграм-канале knk_banki